国内光伏需求复苏政策利好,行业资讯

2013年2月27日，国内光伏国家电网公司发布《关于做好分布式电源并网服务工作的需求行业意见》，此政策2013年3月1日起正式实施。复苏之后，政策资讯单位个人不但能用分布式电源给自家供电，利好还可将用不完的国内光伏电卖给电网。这是需求行业国家电网公司继发布《关于做好分布式光伏发电并网服务工作的意见》后，出台的复苏积较促进光伏、风电、政策资讯天然气等分布式能源发展的利好又一重大举措，是国内光伏在做好服务分布式光伏并网工作的基础上，扩大到所有的需求行业分布式电源的并网服务。
　　
　　进入3月，复苏光伏行业有望迎来国内政策密集出台的政策资讯时期，政策主要集中在两方面：（1）分布式：电网已经放开并网瓶颈，利好接下来关注的要点将是光伏分布式补贴方案的出台。经过测算，0.4元/度左右的补贴电价将使业主获得合理的回报，并且随着光伏成本的不断下滑，我国距离工商业平价并不遥远，届时就能完全脱离补贴。（2）多晶硅双反：原定计划在2月20日出台，目前延期到3月的概率非常大。双反阻止进口，多晶硅价格将继续上涨。除此之外，太阳能光伏行业准入条件、大型电站的上网电价标准也将出台。
　　
　　在政策的催化下，我们判断光伏行业的一头（较上游的多晶硅）和一尾（较下游的应用环节）都已经反转。过去所谓的光伏行业“两头在外”，如今都已经完全颠覆。上周，多晶硅价格又重拾上涨通道。价格之所以能够反转，是因为有别于前两年，此次硅料行业出现了新的变化：产能绝大部分关停，国内需求大发展，上半年金太阳、西部电站建设也进入高峰，各种政策也陆续出台，分布式的前景也愈加明朗。
　　
　　就投入资金而言，国内受益于需求复苏与可能的多晶硅双反，行业活跃，政策性利好将为光伏板块带来明显的交易性机会。建议关注受到贸易战的影响较小，在国内市场高速增长确定性不断增强的情况下受益非常大的逆变器公司，以及受益于硅料涨价、PM2.5治理提速和住建部推广绿色建筑政策的相关公司。